Il fantôme d’un nouveau crise financière plane à nouveau sur la banque mondiale. Après la chute de la Silicon Valley Bank américaine il y a quelques jours, le panique des investisseurs se concentre désormais sur Crédit Suissedont les actions ont chuté de 24,94 % en bourse et ont traîné les prix du reste de la banque européenne. La Banque centrale de Suisse a dû sortir et défendre que l’entité est solide, en plus de vous promet des liquidités en cas de besoin. L’entité suisse traverse de graves problèmes de faisabilité pendant des années, mais il est revenu au centre de la cible dans un contexte de peur croissante aux effets sur le secteur financier de la hausses de taux des banques centrales pour lutter contre l’inflation.
1 Qu’est-ce que le Credit Suisse et pourquoi est-ce important?
Crédit Suisse, fondée en 1856 à Zurich, est le deuxième plus grande banque suisse après UBS, l’un des Le top 20 européen et l’un des 50 plus grand au monde. C’est-à-dire une entité des appels systémiqueavec large interconnexions dans le système financier mondial. L’entité a fermé l’année dernière avec quelques 540 000 millions d’euros d’actifs (un peu moins que CaixaBank, pour mettre les choses en perspective), 50 480 employéset présence dans certains 40 pays. Le groupe se consacre avant tout à la banque privée (gestion de grands actifs), la gestion des investissements en actifs financiers (tels que les fonds de placement et les pensions), et Banque d’investissement (conseil et services financiers aux entreprises et aux institutions), en plus d’avoir un Banque commerciale pour une utilisation en Suisse. Dans Espagnea des actifs d’une valeur 10 062 millions d’euros.
2 Pourquoi les investisseurs fuient-ils la banque en bourse ?
Le Credit Suisse a eu toutes sortes de problèmes depuis des années exacerbé dans la dernière partie de l’année dernière. Le les doutes à propos de votre modèle business et rentabilité ont longtemps rendu les grands investisseurs méfiants à l’égard des la qualité de vos actifset donc sur la question de savoir si son solvabilité il suffit de faire face à d’éventuelles pertes latentes. A cela s’ajoute le fait qu’il a fait l’objet de plusieurs scandales, avec un coût élevé sous forme de sanctions et de condamnations. La banque, donc perdu l’année dernière environ 7,4 milliards d’eurosbien au-dessus des 1 674 millions en 2021, et a admis que pour 2023, il prévoit également quelques nombres rouges « substantiels ». De plus, il a subi une sortie « significative » de ressources clients pour une valeur d’environ 126 000 millions, tout un signe de méfiance. D’ailleurs, son deuxième actionnaireHarris Associates, vendu toute sa part. Ses actions sont tombées ce mercredi à un plus bas record de 1,7 franc suisse par action, contre 12,66 en janvier 2021 et 7,14 il y a un an.
3 De quels scandales a-t-il été l’objet ?
La banque a été mêlée à une multitude de scandales ces dernières années, souvent avec un coût élevé économique. En 2021, ainsi, les autorités des États-Unis et du Royaume-Uni l’ont sanctionné de quelque 450 millions d’euros pour corruption au Mozambique entre 2013 et 2016. Cette année-là également, il a dû constater des pertes de plus de 5 000 millions pour le chute du fonds américain Archegos, ainsi que plus de 1 600 millions pour le faillite de UK Greensill Capital, ce qui l’a contraint à réduire le dividende. Comme si cela ne suffisait pas, il a enregistré un cas de espionner leurs propres managers en 2019 (ce qui a coûté au PDG de l’époque, Tidjane Thiam), alors qu’au début de 2022 son président, le Portugais Antonio Horta-Osorio (ancien directeur général de Santander UK et Lloyds), a dû démissionner, moins de neuf mois après sa prise de fonction, après qu’il a été révélé qu’il avait a sauté la quarantaine imposée par le coronavirus, entre autres pour assister à un match de tennis à Wimbledon. L’année dernière également, on a appris que la banque gardait des fortunes de personnes accusées de torture, trafic de drogue, blanchiment d’argent, corruption et d’autres crimes graves, pour une valeur combinée d’environ 100 000 millions de dollars entre 1940 et les années 2010. En 2022, il a également accepté de payer 467 millions aux États-Unis pour des litiges sur des titres adossés à des hypothèques datant de la crise de 2008, ainsi que 238 millions en France pour éviter d’être poursuivi pour prospection illégale de clients et fraude fiscale.
4 Pourquoi votre action a-t-elle plongé ce mercredi ?
La banque s’est de nouveau concentrée il y a quelques jours retarder la présentation de votre rapport annuel en reconnaissant « faiblesses matérielles » dans le contrôle interne et la communication de ses états financiers. Le déclencheur de son krach boursier, cependant, a été les déclarations d’Ammar al Khudairy, président de la banque d’état saoudienne. L’entité arabe est la actionnaire principal du Credit Suisse avec le 9,88% des actions puisqu’en fin d’année dernière elle est allée avec 1,530 millions à l’augmentation de capital lancée par la banque suisse pour renforcer sa solvabilité et tenter de lever les doutes des investisseurs. Dans une interview à ‘Bloomberg’, le banquier saoudien exclu catégoriquement que votre entité va à mettre plus d’argent au cas où le Credit Suisse aurait besoin de renforcer davantage son capital. « La réponse est absolument non. pour de nombreuses raisons au-delà de la raison la plus simple, qui est réglementaire et statutaire« , a-t-il souligné, évoquant l’augmentation des exigences légales qu’entraînerait le relèvement de sa participation au-dessus du seuil de 10 %.
5 Que peut-il arriver maintenant ?
Votre président, Axel Lehmannest venu mis au rebut avec force que la banque va besoin d’un renflouement publicmais après le krach boursier, l’entité soucieux aux autorités bancaires suisses pour faire une manifestation publique de soutien. Il Banque centrale de Suisse et l’Autorité fédérale de surveillance des marchés financiers (FINMA) est sorti en défense de votre solvabilité tard le mercredi et ils ont promis de liquiderz « si nécessaire », un message clé destiné à rassurer les investisseurs et les clients et arrêter la fuite des dépôts dont l’entité a souffert ces derniers mois. La banque a présenté en octobre dernier un plan stratégique à trois ans pour tenter de résoudre leurs problèmes et convaincre les investisseurs, ce qui comprend, entre autres mesures, une forte réduction des coûts et l’amincissement et la vente éventuelle de son activité de banque d’investissement. S’ils continuent ventes massives en bourseCependant, il lui est difficile de le réaliser. Surtout parce qu’elles impliquent plutôt des sorties de dépôts, puisqu’elles ont avoué avoir reçu leurs rivalise avec UBS et Deutsche Bank. Et aucune banque ne peut supporter un retrait soutenu et massif de fonds par ses clients. Reste donc à savoir si le message des autorités suffira ou non à arrêter l’hémorragie.