Il le barça payer pour un intérêt net moyen de 5,53% (environ 5,8 % brut) pendant la phase de remodelage du Camp Nouselon les termes de l’accord scellé cette semaine avec 20 investisseursdirigé par des institutions financières américaines Goldman Sachs et JP Morgan. Le service annuel de la dette de cette opération, l’Espai Barça, qui s’élève à 1 450 millions d’euros, sera d’environ 94 millions, qui seront déduits du revenu attendu de 347 millions une fois le colisée culé entièrement remodelé en 2026. L’entité se réserve la possibilité de refinancer une partie du projet, pour environ 1 000 millions, afin de le rendre moins cher dans les 10 prochaines années. L’opération commence par 375 millions de prêts bancaires et le reste sera des émissions obligataires jusqu’en 2050.
Le vice-président économique, edouard romeu, a expliqué que le conseil a réussi à se conformer à tous les mandats de l’assemblée des partenaires. C’est-à-dire l’Espai Barça, dont le coût s’élève à 1 450 millions, sera payé avec ressources additionnelles obtenus par ce projet, avec taux d’intérêt fixe sans risque de changeavec structure souplel’annulation de l’encours du prêt-relais avec Goldman Sachs, d’un montant de 180 millions, et sans hypothéquer les installations du club.
Romeu, qui a décrit la opération « spectaculaire » et a affirmé que « personne d’autre n’a eu le nez pour le faire », a précisé que le projet, en plus du stade, pour 1071 millions, comprend le Palaos Blaugrana, sans avoir encore adjugé les travaux ni détaillé leur coût. La administratrice de sociétés, Maribel Meléndez, a assuré que le projet a été réalisé malgré l’environnement de hausse des taux d’intérêt et les informations sur le « cas Negreira » « grâce à la marque Barça », ainsi que la détermination du conseil d’administration, le travail de toute l’équipe et « l’anticipation ». Il a assuré que même pendant le processus, un investisseur « est devenu un partenaire ».
La structure de financement de l’Espai Barça. FC Barcelona
La structure de financement convenu comporte trois sections. Le premier, de 583 millions, dont quelque 375 à crédit banque, à rembourser intégralement dans cinq ans. Le reste passera par l’émission de dette. La deuxième tranche, de 477 millions sera sur durées d’émission de sept et neuf ans; et le troisième, de 390 millions, sur 20 et 24 ans.
Selon les termes de l’accord, les deux premières tranches laissent la porte ouverte à la refinancementen espérant que Tout au long de ces 10 années, les conditions de marché s’améliorent et le coût financier peut être réduit. Cela sera possible surtout une fois que le risque de construction de la part de Entreprise turque Limak. Au total, il y aura environ 375 millions de crédits bancaires et plus de 1 000 millions d’obligations par placement privé.
Et comment sera-t-il payé ? UN fonds de titrisation (conversion de la dette en obligations) gérée par Intermoney a acquis les droits de recouvrement et la dette et ne paiera que les intérêts. Ce fonds sera alimenté par 24% du domaine ‘hôtellerie’ ; 24 % supplémentaires, provenant du parrainage et des droits de propriété, 15 % supplémentaires provenant des revenus et des visites du musée ; 22 % pour les billets et les restaurants et 15 % pour les événements et les réunions. Romeu a assuré qu’une augmentation du prix des abonnements n’est pas prévue.
La répartition des revenus que le nouveau Camp Nou va engendrer. FC Barcelona
Ce fonds est celui qui recevra les 1 450 millions au 31 mai. C’est à partir de la livraison du stade, prévue en 2026 (saison 26-27), que le club doit générer 247 millions supplémentaires par an, jusqu’à 347 millions (actuellement il génère environ 180 millions par an), sans compter le sponsoring. de Spotify, qu’ils ne détaillent pas. Sur cette somme, quelque 100 millions iront dans les caisses du club, auxquels s’ajoutera l’excédent de 147 millions, soit 153 millions supplémentaires. Le reste ira au fonds qui paie la dette.
Une astreinte journalière d’un million d’euros pour non-respect de Limak
Compte tenu des doutes soulevés par l’attribution des travaux de construction du stade à Limak, le mandataire social, outre la garantie bancaire de 10% du total des travaux, la retenue d’un autre pourcentage similaire et la signature d’une indemnité d’un million euros par jour par jour de retard à la date convenue, il a analysé son expérience dans la finition des projets dans les délais, dans les grands projets et dans le fait que pour cette entreprise ces travaux sont « un engagement stratégique ». En effet, le respect de ces délais est l’un des piliers de la structure de ce dispositif de financement.