Die Bankenaufsicht ist der Ansicht, dass Fintechs im Gegensatz zu traditionellen Kreditgebern nicht über ausreichende Kapital- und Kreditvergabefähigkeiten verfügen, sagte eine mit der Angelegenheit vertraute Person. Daher sind diese Unternehmen nicht in der Lage, Schocks zu widerstehen, die durch das Finanzsystem nachhallen würden und am Ende die schwächsten Kreditnehmer schädigen würden, denen diese Unternehmen ursprünglich dienen wollten, indem sie Zugang zu Krediten gewährten. Darüber hinaus sind Prepaid-Zahlungsinstrumente (PPIs) Transaktionsmittel, mit denen ein Kunde sein eigenes Geld ausgeben kann – keine geliehenen Mittel, die wertende Themen wie Kundenreferenzen und Rückzahlungsfähigkeit ins Spiel bringen, sagte die oben zitierte Person. Folglich hat die Regulierungsbehörde New-Age-Fintech-Unternehmen nun daran gehindert, Kreditlinien auf PPIs aufzuladen, Instrumente, die von Natur aus normalerweise keine Bonitätsprüfungen beinhalten sollten.Fintech-Unternehmen ihrerseits verglichen den Auftrag damit, traditionellen Banken eine erhebliche Kontrolle über den Innovationsstapel des Sektors zu geben, was sich möglicherweise auf ihre Geschäftsmodelle auswirkt.„Die RBI scheint besorgt darüber zu sein, dass die Kontrolle bei Fintechs liegt, und will sie vollständig auf Banken verlagern“, sagte einer der Unternehmer, mit denen ET sprach. Sein Startup wäre wahrscheinlich von den neuen Vorschriften betroffen.Einige Unternehmen, darunter EarlySalary, haben laut ihrer am Dienstag an die Kunden gesendeten Mitteilung alle zukünftigen Transaktionen vorerst vorübergehend deaktiviert, um dem Dikat der RBI zu entsprechen. ET hat die Notiz des Unternehmens überprüft.Unabhängig davon dürften unter anderem auch die von Tiger Global unterstützten Unicorn Slice und Uni Cards direkt von der Bestellung betroffen sein.Rajan Bajaj, Gründer und CEO von Slice, sagte, sein Unternehmen prüfe derzeit auch das Schreiben der RBI mit ihren Partnerbanken. „Wir verpflichten uns, alle geltenden Gesetze zu befolgen“, fügte er hinzu.„Verzögerte Umsetzung“
Auch wenn sich die noch junge Fintech-Branche mit den neuen Normen abgefunden hat, bemühen sich Branchenverbände wie The Digital Lenders‘ Association of India (DLAI) und die Fintech Association for Consumer Empowerment (FACE) um Erleichterung bei der Regulierungsbehörde und drängen auf eine Verschiebung von Umsetzungsfristen.Unternehmen teilten ET mit, dass sie sich um Klarheit über die Anwendbarkeit der Regeln für bankgeführte Wallets, die Behandlung von Kunden, die bereits mit diesen Produkten leben, und Optimierungen an aktuellen Geschäftsmodellen bemühen werden, um das Onboarding von Kunden fortzusetzen.In einer Mitteilung am späten Montagabend wies die Regulierungsbehörde Nichtbanken-Emittenten von PPIs an, das Laden von Wallets mit Kreditlinien sofort einzustellen.„Das Problem ist das Wort ‚Kreditlinie‘. Es ist fair, wenn eine Kreditlinie von einem PPI-Spieler oder einem nicht regulierten Unternehmen bereitgestellt wird. Aber technisch sollte es kein Problem sein, wenn sowohl der NBFC-Partner als auch der PPI von der RBI reguliert werden“, sagte ein leitender Angestellter der Zahlungsbranche unter der Bedingung der Anonymität. „Der gesendete Brief ist sehr unklar, da es keine Präambel gibt und alle versuchen, die Absicht hinter dieser Entscheidung zu verstehen. Aber sollen die NBFCs jetzt zurückgehen und Kredite in bar auszahlen und damit wieder auf die Digitalisierungsagenda des Landes kommen?“Insider der Zahlungsbranche sagten, dass die Regeln für alle Wallets gelten werden, die zum Laden von Kreditlinien verwendet werden. Die Interpretation der Richtlinien legt nahe, dass die RBI möchte, dass diese Unternehmen eine „Kreditkartenlizenz“ beantragen, bevor sie solche Produkte auf den Markt bringen.Im April hatte die Regulierungsbehörde erklärt, dass Kreditgeber, die keine Banken sind, keine Kreditkarten oder „ähnliche Produkte“ ohne die Zustimmung der RBI ausgeben können.
In Stein gemeißelt
„Mit der Mitteilung hat die RBI sehr deutlich gemacht, dass sie auf diesen Umweg der Kreditvergabe nicht scharf ist. Derzeit sind Fintechs, die eine Prepaid-BIN verwenden und Kreditlinien über NBFC-Partner bereitstellen, unter dem Radar. Es gibt jedoch Gespräche, dass sich dies auch auf PPI-BINs von Banken erstrecken könnte“, sagte ein zweiter Unternehmer aus dem Zahlungssektor.Die Regulierungsbehörde ist seit einiger Zeit vorsichtig mit Kreditprodukten wie Buy Now Pay Later (BNPL). Seit Januar hat sie mit der Durchführung von Umfragen begonnen und nach Details zu Geschäftsmodellen, Kundensegmenten und Zahlungsverzugsraten von BNPL-Spielern gesucht.„Die jüngste Mitteilung der RBI weist auf die mangelnde Sichtbarkeit der Kreditlinie hin, die auftritt, wenn ein Darlehen über ein PPI-Instrument vergeben wird“, sagte Mihir Gandhi, Partner, Leiter – Payments Transformation, PwC India. „PPIs müssen mindestens eine Mindest-KYC durchlaufen, bei der die Bank weiß, wer der Kunde ist, was beim kreditbasierten PPI-Anwendungsfall möglicherweise nicht der Fall ist. Kreditgeber (Banken und Fintechs) müssen endlich wissen, an wen der Kredit vergeben wird.“Quellen, die mit der Entwicklung vertraut sind, sagten, die RBI sei besorgt, dass Ausfallraten von bis zu 10 % in BNPL-Büchern zu systemischen Risiken führen könnten, da Nichtbanken an der Bereitstellung dieser Kreditlinien beteiligt sind. Seine Umfragen zeigten auch schwaches Underwriting und schlechte Know-your-Customer (KYC)-Praktiken, gefolgt von einigen Unternehmen.Einhaltungsfristen
„Wir brauchen mehr Zeit, um uns daran zu halten; Es muss einen bequemen Weg zur Ausgabe von Karten geben, und dazu ist eine Änderung der Vorschriften erforderlich“, sagte ein Karten-Fintech-Betreiber. „BNPL-Produkte haben sich im Nicht-Banking-Segment sehr gut entwickelt, und wenn diese Produkte eingestellt werden, werden wir sie niemals in das formelle Ökosystem bringen können.“ Bis Klarheit entsteht, hat die Fintech-Branche einen abwartenden Ansatz mit den Unternehmen gewählt, die sich an Konsultationen mit der Regulierungsbehörde beteiligen.„Wir sind mit der RBI in Kontakt und es wird einige Tage dauern, bis Klarheit über die Anordnung besteht – ob sie Auswirkungen auf Kreditkartenherausforderer hat, die mit Banken zusammenarbeiten“, sagte der Gründer eines anderen Startups.
Warum das RBI-Rundschreiben Fintech-Unternehmen verwirrt hat
Das Zentralbank’s neueste Mitteilung an Fintechs untersagt Nicht-Bank-Geldbörsen und Karten mit Guthaben vom Laden ihrer Kreditlinien auf diese Produkte hat in diesem Segment der Zahlungsbranche zu weit verbreiteter Verwirrung geführt, obwohl die Regulierungsverfügung nach Bedenken erging, dass einige der New-Age-Unternehmen scheinbar die Rolle des Kreditgebers übernehmen, ohne ausreichende Sicherheitsvorkehrungen zu treffen.Die Reserve Bank of India (RBI) Rundschreiben, das am Montag herausgegeben wurde, folgt weit verbreiteten Diskussionen, die die Bankenaufsicht mit Branchenvertretern geführt hat, um die Geschäftsmodelle von Kreditvergabe-Startups, einschließlich kreditkartenbasierter Fintechs, zu verstehen und gleichzeitig darauf abzielen, digitale Kreditvergabenormen bis Juli zu veröffentlichen, wie mehrere Quellen wissen Gespräche erzählt ET.