Senatoren fordern Eigentümer, Partner und VC-Unterstützer von Synapse auf, den Kunden den Zugriff auf ihr Geld wiederherzustellen

Eine Gruppe von Senatoren hat sich zusammengeschlossen, um die Eigentümer von Synapse sowie die Banken- und Fintech-Partner aufzufordern, „den Kunden umgehend wieder Zugang zu ihrem Geld zu gewähren“. Als Teil ihrer Forderungen machten die Senatoren sowohl die Partner als auch die Investoren des Unternehmens für das Verschwinden der Kundengelder verantwortlich.

In einem Brief öffentlich geteilt Am Montag wiesen US-Senator Sherrod Brown (D-OH), Vorsitzender des Senatsausschusses für Banken, Wohnungsbau und städtische Angelegenheiten, zusammen mit den Senatoren Ron Wyden (D-OR), Tammy Baldwin (D-WI) und John Fetterman (D-PA) darauf hin, dass Kunden von Unternehmen, die mit dem Banking-as-a-Service-Startup Synapse zusammenarbeiten, seit Mitte Mai nicht auf ihr Geld zugreifen konnten.

Der Brief war an W. Scott Stafford, Präsident und CEO von Evolve Bank & Trust, gerichtet, wurde aber auch an Großinvestoren von Synapse sowie an die Hauptbank und Fintech-Partner des Unternehmens gesendet. Zu den Empfängern gehören der ehemalige Synapse-CEO Sankaet Pathak; die Risikokapitalfirmen Andreessen Horowitz, Core Innovation Capital und Trinity Ventures; American Bank; AMG National Trust; Trust and Lineage Bank; und die Fintech-Unternehmen Copper, Juno, Mercury, Yieldstreet und Yotta.

Das in San Francisco ansässige Unternehmen Synapse betrieb einen Service, der es anderen (hauptsächlich Fintechs) ermöglichte, Bankdienstleistungen in ihre Angebote einzubetten. So nutzte beispielsweise ein Softwareanbieter, der sich auf die Lohn- und Gehaltsabrechnung für 1099-Unternehmen mit vielen Vertragspartnern spezialisiert hatte, Synapse, um eine Sofortzahlungsfunktion bereitzustellen; andere nutzten es, um spezielle Kredit-/Debitkarten anzubieten. Bis letztes Jahr bot das Unternehmen diese Art von Dienstleistungen als Vermittler zwischen dem Bankpartner Evolve Bank & Trust und dem Business-Banking-Startup Mercury an, bis Evolve und Mercury beschlossen, direkt miteinander zu arbeiten und Synapse als Mittelsmann auszuschalten.

Synapse hat im Laufe seines Bestehens insgesamt etwas mehr als 50 Millionen Dollar an Risikokapital aufgebracht, darunter eine Serie-B-Finanzierung in Höhe von 33 Millionen Dollar im Jahr 2019 unter der Leitung von Angela Strange von Andreessen Horowitz. Das Startup geriet 2023 mit Entlassungen ins Wanken und meldete im April dieses Jahres Insolvenz nach Chapter 11 an, in der Hoffnung, seine Vermögenswerte in einem Notverkauf für 9,7 Millionen Dollar an ein anderes Fintech, TabaPay, zu verkaufen. Aber TabaPay ging. Es ist nicht ganz klar, warum. Synapse warf Evolve und Mercury viele Schuldzuweisungen vor, die beide ihre Hände hoben und Tech sagten, sie seien nicht verantwortlich. Synapse-CEO und Mitbegründer Sankaet Pathak reagiert nicht mehr auf unsere Anfragen nach Kommentaren.

Infolgedessen sah sich Synapse im Mai gezwungen, Insolvenz nach dem US-amerikanischen Verfahren „Chapter 7“ anzumelden und sein Geschäft vollständig aufzulösen. Seitdem hat das Unternehmen keinen Kundenkontakt mehr.

Regierungsvertreter ließen die Fintech-Partner nicht so leicht davonkommen und wiesen sie auf ihre Rolle in der Situation hin.

In ihrem Brief erklärten die Senatoren, dass es in der Verantwortung aller verschiedenen Akteure liege, „die Sicherheit und Zugänglichkeit der Endnutzergelder zu gewährleisten“, einschließlich der Risikokapitalgeber, die sie unterstützt hätten.

Sie forderten alle auf, gemeinsam daran zu arbeiten, alle derzeit durch die Synapse-Insolvenz eingefrorenen Kundeneinlagen umgehend freizugeben.

Konkret schrieben sie: „Jeder von Ihnen ist für die Kunden verantwortlich, deren Konten gesperrt wurden. Verbraucherorientierte Fintech-Unternehmen vermarkteten ihre Produkte der Öffentlichkeit als sichere, zuverlässige Alternativen zu Banken. Aufgrund dieser Versprechen nahmen die Verbraucher ihre Produkte an und tätigten Einzahlungen über ihre Apps und Websites. Risikokapitalfirmen finanzierten Synapse, ohne auf angemessenen Kontrollen zum Schutz der Verbraucher zu bestehen. Sie profitierten, während Synapse sich als vertrauenswürdiger Anbieter von Finanzinfrastrukturen ausgab. Aber sie versäumten es, sicherzustellen, dass Synapse seinen Verpflichtungen nachkommen konnte. Banken schlossen sich mit Synapse zusammen, um neue Einnahmequellen zu finden. Diese Partnerschaften ermöglichten es Synapse außerdem, Dienstleistungen zu vermarkten, die letztlich von den Banken bereitgestellt wurden.“

Die Senatoren äußerten außerdem ihre Besorgnis und zeigten sich beunruhigt über „das potenzielle Defizit von 65 bis 96 Millionen Dollar zwischen dem, was den Verbrauchern geschuldet wird, und den Geldern, die die Partnerbanken von Synapse in ihrem Namen verwalten“. Sie bezeichneten dies als „zutiefst beunruhigend und völlig inakzeptabel“.

Sie fügten hinzu: „Zu gegebener Zeit werden wir herausfinden, wer letztlich für dieses Chaos verantwortlich ist, aber in der Zwischenzeit muss die Priorität darauf liegen, den Zugang der Verbraucher zu alle von ihrem Geld.“

In ihrem Brief griffen die Senatoren auch das Banking-as-a-Service-Modell als Ganzes an und sagten, die Insolvenz von Synapse habe „die inhärenten Schwächen dieses Dreiparteien-Geschäftsmodells offengelegt und dazu geführt, dass hart arbeitenden Amerikanern und kleinen Unternehmen der Zugang zu ihrem eigenen Geld verwehrt wurde.“

Die vergangene Woche war voller Drama in der Welt des Banking-as-a-Service. Am 26. Juni gab die Evolve Bank bekannt, dass sie Opfer eines Cyberangriffs und eines Datenlecks geworden sei, von dem auch ihre Partnerunternehmen betroffen sein könnten. Der Vorfall, nach Angaben des Unternehmensbetraf „die Daten und persönlichen Informationen einiger Kunden von Evolve-Privatkundenbanken und Kunden von Finanztechnologiepartnern“ wie Affirm, Mercury, Bilt, Alloy und Stripe. Am 29. Juni gab das Fintech-Unternehmen Wise bekannt, dass bei dem Datendiebstahl möglicherweise einige persönliche Daten seiner Kunden gestohlen worden seien. Ebenfalls letzte Woche hat Thread Bank – ein beliebter Partner von BaaS-Startups wie Einheit – bekommen mit Zwangsmaßnahmen belegt von der FDIC. Insbesondere die Anordnung an Thread, als die Veröffentlichung Zahlungen betonte, „ist insofern einzigartig, als dass es explizit auf die Banking-as-a-Service (BaaS)- und Loan-as-a-Service (LaaS)-Programme der Bank verweist.“

Tech hat sowohl die Evolve Bank als auch den ehemaligen Synapse-CEO Sankaet Pathak um einen Kommentar gebeten. Evolve wollte keinen Kommentar abgeben.

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