Außerhalb des Silicon Valley gibt es nicht viele Ökosysteme, die erfolgreiche Tech-Startups vorweisen können, deren Gründer noch während der Schulzeit oder kurz nach dem Schulabbruch gegründet wurden. Wenn sich solche Ereignisse in Regionen wie dem Nahen Osten oder Afrika ereignen, lohnt es sich also, den Unternehmen Aufmerksamkeit zu schenken.
Vor einem Jahrzehnt starteten Islam Shawky, Alain El Hajj und Mostafa Menessy, drei Studenten der American University in Kairo, eine E-Commerce-Plattform in Ägypten. Damals war der E-Commerce eine noch sehr junge Branche, an der nur zwei Prozent der Haushalte des Landes teilnahmen. Ein wichtiger Grund war der Mangel an Online-Zahlungsmethoden.
„Es gab eine Lücke zwischen dem Angebot der Banken und den Anforderungen der Finanztechnologie neuer Geschäftsmodelle. Niemand hatte sich mit digitalen Zahlungen für E-Commerce und digital native Startups befasst“, sagte Shawky in einem Interview 2022.
Die Integration eines Zahlungsgateways lokaler Banken in ihre E-Commerce-Plattform war ein Problem, also gründeten Shawky und seine Freunde 2015, noch während ihres Studiums, Paymob als Zahlungsinfrastruktur für digitale Geldbörsen. Was als kleines Unternehmen begann, hat sich schnell zu einem Omnichannel-Gateway entwickelt, das über 50 Zahlungsmethoden anbietet, darunter Geldbörsen, Karten, Buy Now Pay Later (BNPL) und QR-Zahlungen, sodass über 350.000 Händler in fünf Ländern im Nahen Osten und Nordafrika Online- und Offline-Zahlungen akzeptieren können.
Bisher hat Paymob, das sich selbst als Finanzdienstleister bezeichnet, über 90 Millionen Dollar aufgebracht, um bis zu diesem Punkt zu expandieren, einschließlich einer kürzlich abgeschlossenen Verlängerung seiner von EBRD Venture Capital geleiteten Serie-B-Finanzierungsrunde um 22 Millionen Dollar. Damit beläuft sich die Gesamtsumme der Serie-B-Finanzierungsrunde auf 72 Millionen Dollar.
Cross-Selling-Dienste an eine wachsende Händlerbasis
Als wir Paymob im Jahr 2022 das letzte Mal behandelten, bediente das Fintech knapp über 100.000 lokale und internationale Händler. Diese Zahl hat sich in den zwei Jahren nach seiner Expansion von Ägypten und Pakistan nach Oman, Saudi-Arabien und in die Vereinigten Arabischen Emirate mehr als verdreifacht.
Paymobs erste Serie-B-Runde im Jahr 2022, angeführt von PayPal Ventures, das sich an der Verlängerungsrunde beteiligte, trieb diese Expansion voran. Innerhalb dieses Zeitraums verbesserte das Fintech auch seine Produktpalette, sagte CEO Shawky Tech in einem Telefonat. Es brachte eine App für kleine und mittlere Unternehmen (KMU) auf den Markt und führte Zahlungsmethoden wie eingebettete Checkout-Erlebnisse und Produkte wie Kredite und erweiterte Zahlungsabwicklungen ein.
„Wir helfen Geschäftskunden bei der Annahme, Zahlung, Verwaltung und beim Wachstum. Das sind unsere vier Geschäftsbereiche. Die Annahme ist der Motor und das Kerngeschäft, und wir betreiben Cross-Selling für alles andere“, erklärt Shawky. „Nachdem wir Händler an Bord geholt haben, helfen wir ihnen, digitale Transaktionen anzunehmen, und dann Schritt für Schritt helfen wir ihnen bei der Kreditorenbuchhaltung, stellen Betriebskapital bereit und geben ihnen Werkzeuge an die Hand, mit denen sie ihre Finanzen und Geschäfte besser verwalten können.“
Paymob wurde im zweiten Quartal dieses Jahres in Ägypten erstmals profitabel, wo sich sein Umsatz seit Mitte 2022 versechsfacht hat. In anderen Ländern ist das Unternehmen noch immer nicht profitabel.
Die Erhöhung der Händlerzahl und die Steigerung des durchschnittlichen Umsatzes pro Händler durch Cross-Selling zusätzlicher Dienstleistungen haben bisher stark zum Erfolg des Startups beigetragen. Wenn ein Paymob-Kunde beispielsweise nur ein POS-Terminal hat, das Karten akzeptiert, deckt er damit nur 10-15 % seines Geschäfts ab. Durch das Angebot einer Reihe von Produkten über Partnerschaften mit Shopify und Tabby haben sich die Margen von Paymob deutlich verbessert. Dies in großem Maßstab, digital und ohne eine riesige Vertriebsmannschaft zu tun, hat wahrscheinlich zu einem effizienten Wachstum geführt (Paymob hat etwas über 1.000 Mitarbeiter).
„Was uns am meisten freut, ist, dass wir profitabel wachsen konnten, denn in den letzten zwei Jahren sagten viele Leute, wir müssten aufhören zu wachsen, um profitabel zu werden oder um Start- und Landebahn zu erhalten“, bemerkte Shawky. „Aber wir haben gezeigt, dass man schnell wachsen und gleichzeitig profitabel werden kann, wenn man ein grundsätzlich solides Unternehmen aufbaut und tatsächlich auf die Bedürfnisse eines Kunden eingeht.“
Schnelle Einführung von Online-Zahlungen in den VAE
Tatsächlich nimmt die Nutzung digitaler Zahlungen in Ägypten und den Golfstaaten rasant zu.
Laut Mastercard haben in Ägypten 88 % der Verbraucher im vergangenen Jahr mindestens eine neue Zahlungsmethode verwendet und 85 % der KMU erkennen, dass die Akzeptanz digitaler Omnichannel-Zahlungen für ihr Wachstum entscheidend ist. In den Vereinigten Arabischen Emiraten ist die Nachfrage nach digitalen Zahlungsmethoden inzwischen noch ausgeprägter: Die landesweite Akzeptanz liegt bei rund 77 %.
Aus Gesprächen mit Gründern geht hervor, dass der Markt trotz dieser starken Nachfrage nach wie vor unterversorgt ist. Daher versuchen Fintechs, die in die VAE expandiert haben, wie Paymob, und lokale Akteure wie Ziina, über das wir letzte Woche berichtet haben, diese Lücke zu füllen, indem sie einer halben Million Händlern maßgeschneiderte Lösungen anbieten und so den wachsenden Appetit des Landes auf digitale Zahlungen nutzen.
Ein Beispiel für diese explosionsartige Nachfrage ist, dass Paymob in den VAE nur ein Online-Akzeptanzprodukt anbietet. Doch in nur 14 Monaten ist sein Transaktionsvolumen in den VAE auf die Größe seines gesamten ägyptischen Geschäfts angewachsen, dessen Aufbau fünf Jahre gedauert hat. Gründe für dieses schnelle Wachstum in dem Land im Nahen Osten sind die höhere Kaufkraft, die Stärke der Währung und der größere Anteil digitaler Geldbörsen im Vergleich zur Verwendung von Bargeld.
Dennoch bleibt Ägypten der größte Markt des Landes. Shawky ist zuversichtlich, dass die Produktpalette der Fintech-Unternehmen, die auf die Förderung einer bargeldlosen Gesellschaft abzielt, in Kombination mit den Bemühungen der Regierung und der Zentralbank Ägypten dabei helfen wird, den gleichen Grad an Akzeptanz digitaler Zahlungen zu erreichen wie die VAE.
„Ausgabe und Akzeptanz müssen Hand in Hand gehen, damit Ägyptens Wirtschaft diesen Wendepunkt erreicht. Die Zentralbank hat große Anstrengungen unternommen und in die digitale Infrastruktur des Landes investiert“, bemerkte der CEO. „Wir sehen die Auswirkungen. Unser Geschäft ist in zwei Jahren und vier Monaten um das Sechsfache gewachsen. Ja, wir haben unsere Händlerbasis vergrößert, aber das liegt auch daran, dass diese Händler mehr digitale Mengen verarbeiten.“
Paymob meldete im Jahr 2020 ein Gesamtzahlungsvolumen von 5 Milliarden US-Dollar und ermöglichte in diesem Jahr über 120 Millionen Transaktionen. Die aktuellen Zahlen für beide Kennzahlen bleiben jedoch unklar, da das Fintech keine aktualisierten Zahlen veröffentlicht hat.
Neben PayPal Ventures beteiligten sich an der Serie-B-Finanzierungsrunde des Fintech-Unternehmens auch Endeavor Catalyst sowie die bestehenden Investoren British International Investment (BII), FMO, A15, Nclude und Helios Digital Ventures (HDV).