Carlo Kobe und Scott Smith glaubten so fest an die Notwendigkeit eines Debitkartenprodukts, das speziell für die Generation Z entwickelt wurde, dass sie 2021 im Alter von 19 bzw. 21 Jahren ihr Studium an der Harvard University und der Cornel University abbrachen, um ein Startup namens Sprudeln.
Das Paar wollte mehr als nur eine Debitkarte für die jüngere Generation entwickeln. Sie wollten die Karte zu einer Möglichkeit machen, Kredite aufzunehmen, sich allgemein besser über Finanzen zu informieren und letztendlich finanziell unabhängig zu sein. Der beste Weg, dies zu erreichen, war, den Kern auf ein Produkt zur Budgetierung mit künstlicher Intelligenz zu setzen und spielerische Kurse zur finanziellen Allgemeinbildung anzubieten, die in „einem unterhaltsamen und interaktiven Quizformat“ präsentiert werden. Die Zielgruppe sind College-Studenten im Alter von 18 bis 24 Jahren.
Einzigartig ist, dass das Duo sich auch dafür entschieden hat, seine eigene Infrastruktur von Grund auf aufzubauen, anstatt, wie sie es ausdrückten, „ein Flickenteppich aus Fintech-SaaS-Anbietern zu werden“. Bemerkenswert ist auch, dass sich Fizz angesichts der jüngsten Umwälzungen in der Startup-Welt von Banking-as-a-Service (BaaS) schon vor langer Zeit für eine direkte Bankpartnerschaft entschieden hat, anstatt seine Dienste über einen Vermittler oder Drittanbieter-BaaS anzubieten.
Sie verbrachten ihre ersten zwei Jahre damit, einen Technologie-Stack und eine Partnerschaft mit der Lead Bank aufzubauen, der Bank in Kansas City, die 2022 von der ehemaligen Block-Führungskraft Jacqueline Reses übernommen wurde, bevor Fizz Anfang 2023 seine Debitkarte der Öffentlichkeit zugänglich machte.
Jetzt gibt Fizz gegenüber Tech exklusiv bekannt, dass es 14,4 Millionen US-Dollar an Startkapital unter der Leitung von Kleiner Perkins aufgebracht hat, mit Beteiligung von SV Angel, Y Combinator, New Era Ventures und den Gründern und Betreibern mehrerer Unicorns, darunter Handshake, Postmates und Public.com. Das Startup hat die Sommer-Kohorte 2021 von Y Combinator durchlaufen.
In den letzten 12 Monaten, so das Paar, sei Fizz von null auf „Zehntausende“ Kunden gewachsen. Das Angebot steht Studenten an über 300 Colleges und Universitäten zur Verfügung, darunter allen Ivy-League-Schulen und allen Top-25-Schulen im Ranking des US News & World Report. Fizz, das in diesem Jahr voraussichtlich einen neunstelligen Jahreskartenumsatz erzielen wird, arbeitet laut den Gründern direkt mit Schulen zusammen. Außerdem nutzt es Campus-Botschafter und TikTok, um für sein Angebot zu werben.
Fizz ist ein Kofferwort aus Ffinanziell ICHAbhängigkeit für Gen Z, mit einem zusätzlichen Z für Punch (und sollte nicht mit einem anderen Startup gleichen Namens verwechselt werden, das ein soziales Netzwerk für College-Studenten ist). Sein 11-köpfiges Team besteht aus erfahrenen Ingenieuren und Designern von Unternehmen wie Meta, Microsoft und Amex. Es konkurriert hauptsächlich mit Karten großer Banken wie Discover, Capital One und Bank of America sowie mit Rocket Money und Credit Karma in Bezug auf seinen Budgetierungs- und KI-Funktionsumfang.
Der deutsche Einwanderer Kobe (CEO) und der aus Detroit stammende Smith sagten, ihre eigenen Erfahrungen als junge College-Studenten hätten sie zur Gründung von Fizz motiviert.
„Ich konnte keine Kreditkarte bekommen, weil meine Eltern nicht mitunterschreiben konnten“, erinnert sich Kobe, „und ich wollte keine hohe Kaution hinterlegen. Und da ich keine Kredithistorie hatte, wurde mein Antrag immer wieder abgelehnt.“
Zunächst dachte er, es handele sich um ein Problem der ausländischen Studierenden, doch dann wurde ihm klar, dass es sich um ein allgemeines Problem dieser Bevölkerungsgruppe handelte.
Scott weist darauf hin, dass das in New York ansässige Unternehmen Fizz es sich zum Ziel gesetzt hat, College-Studenten einen anderen Einstieg in den Kreditaufbau zu bieten.
„College-Studenten sind ein einzigartig homogenes Segment. Und wenn Sie einen von ihnen fragen, werden sie Ihnen sagen, dass sie Kreditkarten ablehnen, aber sie sind nicht unbedingt kreditscheu“, sagte er gegenüber Tech. „Vielleicht weiß die Hälfte von ihnen vage, dass sie Kredite aufnehmen müssen, und die andere Hälfte weiß nicht, dass sie Kredite aufnehmen müssen. Unser Ansatz besteht also darin, ihnen zu sagen: ‚OK, Sie brauchen Kredit, um eine Wohnung zu mieten und ein Auto zu kaufen und eines Tages sogar eine Hypothek aufzunehmen.‘“
Da Fizz weiß, dass diese Kundengruppe nicht nur Kredite, sondern auch die nötigen Werkzeuge braucht, um zu lernen, diese sinnvoll zu nutzen, bietet es eine Reihe von Inhalten zur finanziellen Allgemeinbildung sowie Budgetierungssoftware und andere Hilfen an.
„Unsere Karteninhaber verfügen nicht nur über ein Zahlungsgerät; sie haben auch Zugriff auf Budgetierungstools, Spartipps und einen persönlichen Finanzberater“, sagte Scott.
Das Paar ist außerdem stolz darauf, dass es das Produkt von Fizz in Zusammenarbeit mit zwei Direktbanken auf den Markt gebracht hat. Neben Lead Bank kooperiert das Unternehmen auch mit Mastercard und den Kreditauskunfteien.
„Wir haben unser eigenes Hauptbuch erstellt. Wir haben unsere eigene Underwriting-Methodik entwickelt und Lizenzen erhalten“, sagte Kobe. „Ich denke, im Fintech-Bereich muss man den schwierigen Teil selbst erledigen. Und das haben wir getan, und ich denke, das hat uns wirklich geholfen.“
Das Unternehmen verdient sein Geld hauptsächlich durch Interchange-Umsätze und durch Partnerschaften mit anderen Marken, die es empfiehlt (in manchen Fällen mit Rabatten) sowie durch optionale Abonnementprodukte. Das Angebot zum Kreditaufbau ist kostenlos.
Das neue Kapital soll größtenteils in die Expansion und den Ausbau der Produkt-Roadmap sowie in die weitere Einstellung von Mitarbeitern in den Bereichen Vertrieb, Marketing und Entwicklung fließen.
„Wir möchten viele KI-Produkte auf den Markt bringen“, sagte Smith.
Ilya Fushman, Partner bei Kleiner Perkins, der im Rahmen der Finanzierung dem Vorstand von Fizz beitrat, sagte, sein Unternehmen habe erstmals in Fizz investiert, als es 2021 an der Kohorte von YC teilnahm. Viele Menschen, darunter auch er selbst, bekämen ihre erste Kreditkarte auf dem College-Campus, sagte er.
„Dies ist eine Zeit, in der Verbraucher von zu Hause wegziehen und finanziell unabhängig werden. Im Gegensatz zu herkömmlichen Kreditkarten mit versteckten Gebühren und hohen Zinssätzen bietet Fizz einen Kreditrahmen basierend auf dem Ausgabeverhalten, ohne dass Bonitätsprüfungen, Mitunterzeichner oder Sicherheitsleistungen erforderlich sind“, sagte er gegenüber Tech. „Die meisten Finanzprodukte für Einsteiger sind nicht so gut. Sie haben in der Regel niedrige Limits, hohe Gebühren, wenige Rabatte, erfordern Mitunterzeichner und es fehlt ihnen an effektiver Anleitung für frisch finanziell unabhängige Erwachsene auf ihrem Weg.“
Fizz ist eines von mehreren Fintechs, die den expandierenden Markt der Generation Z bedienen wollen. So hat beispielsweise Frich, eine Community für Finanzbildung und soziale Netzwerke für die Generation Z, gerade 2,8 Millionen Dollar an Startkapital eingesammelt.
Ebenfalls im Januar sammelte Alinea Invest, eine Fintech-App, die KI-gestützte Vermögensverwaltung für Frauen der Generation Z anbietet, 3,4 Millionen Dollar an Startkapital ein, bevor sie einen virtuellen KI-Assistenten auf den Markt brachte, der den Nutzern bei ihren Anlagebedürfnissen helfen soll. Und Bloom, ein provisionsfreies Aktienanlagetool für jugendliche Anleger, das im vergangenen Juli aus der Versenkung auftauchte und nach seiner Einführung im Februar 2022 eine Million Downloads erreichte. Unterdessen kündigte im März die in Miami ansässige Onyx Private, eine von Y Combinator unterstützte digitale Bank, die Bank- und Anlagedienstleistungen für gut verdienende Millennials und die Generation Z anbot, an, ihren Bankbetrieb einzustellen und stattdessen auf ein B2B-Modell umzusteigen.
In eine ähnliche Richtung, und vielleicht in geringerem Maße, wenn man einen Vergleich anstellt, gibt es Copper, das eigentlich eher darauf ausgerichtet ist, Teenagern etwas über Finanzen beizubringen, das aber aufgrund des Chaos in der BaaS-Branche mit seinem Debitkartenangebot in Schwierigkeiten geriet. Es gibt auch Step, einen digitalen Bankdienst für Teenager und junge Erwachsene, der von NBA-Star Stephen Curry unterstützt wird, und Current, das sein Leben als von den Eltern kontrollierte Debitkarte für Teenager begann, im Laufe der Zeit aber um weitere Dienste erweitert wurde.
Möchten Sie mehr Fintech-Neuigkeiten in Ihrem Posteingang? Melden Sie sich für Tech Fintech an Hier.
Möchten Sie einen Tipp abgeben? Senden Sie mir eine E-Mail an [email protected] oder eine Nachricht über Signal an 408.204.3036. Sie können auch eine Nachricht an die gesamte Tech-Crew unter [email protected] senden. Für eine sicherere Kommunikation: Klicken Sie hier, um uns zu kontaktierendarunter SecureDrop (Anleitung hier) und Links zu verschlüsselten Messaging-Apps.