Als im vergangenen Oktober der Krieg zwischen Israel und der Hamas ausbrach, untersuchten wir seine möglichen Auswirkungen auf die Technologie-Ökosysteme in Israel und Palästina. Neun Monate später ist die vorherrschende Meinung in Israel, basierend auf meinen Gesprächen mit Gründern und Investoren, dass der Konflikt das Startup- und VC-Ökosystem widerstandsfähiger gemacht hat, insbesondere die Cyber- und KI-Sektoren.
Der Technologiesektor ist eine wichtige Säule der israelischen Wirtschaft: Im Jahr 2022 beschäftigte der Sektor über 14 % der Arbeitskräfte, trug mehr als 18 % zum BIP bei und machte die Hälfte der Exporte des Landes aus, so der Jahresbericht 2023 des Israelische Innovationsbehörde.
Seit Jahresbeginn wurden 11 Unternehmen, vor allem in den Bereichen Cybersicherheit und KI, für über 2 Milliarden Dollar übernommen. Zu den bemerkenswerten Übernahmen zählen die Übernahmen von Run.AI und Desi durch Nvidia sowie die Übernahme von Priority durch Blackstone. Darüber hinaus befindet sich das Cloud-Security-Einhorn Wiz, das kürzlich 1 Milliarde Dollar einsammelte – die größte Finanzierungsrunde aller israelischen Startups –, Berichten zufolge in Gesprächen über eine Übernahme durch Google im Wert von 23 Milliarden Dollar.
Allerdings ist die Lage nicht ganz rosig. Die Risikokapitalinvestitionen in Israel sind im Vergleich zum Vorjahr (von 2022 bis 2023) um über 70 % zurückgegangen, und viele Technologieunternehmen haben ihre Mitarbeiter für die Kriegsanstrengungen in die Reserve mobilisiert.
„In den ersten Kriegsmonaten haben mehrere Unternehmen viele Menschen zum Militärdienst einberufen, darunter etwa 10 % der Beschäftigten im Technologiesektor“, sagte Dror Bin, CEO der Israel Innovation Authority, in einem Interview mit Tech. „Außerdem waren andere in den ersten Wochen beschäftigt und das Bildungssystem wurde geschlossen, sodass die Menschen zu Hause bei ihren Kindern blieben. Diese Situation hatte erhebliche Auswirkungen auf das Humankapital. Für Startups in der Anfangsphase ohne Einnahmen wurde es schwieriger, Geld aufzutreiben.“
Darüber hinaus haben sich die Cyberangriffe auf verschiedene Sektoren, darunter Managed Service Provider, Kommunikation, Finanzen und Gesundheit, seit den Angriffen im vergangenen Oktober verdreifacht. Laut Gaby Portnoy, Generaldirektorin des Israel National Cyber Directorate, haben diese Angriffe Israel seit letztem Oktober über 3 Milliarden Dollar gekostet. Die Cybersicherheitsbranche des Landes, die von qualifizierten Talenten, Absolventen der technischen Einheiten der israelischen Verteidigungsstreitkräfte und einer robusten Unternehmerkultur getragen wird, hat jedoch eine entscheidende Rolle bei der Abwehr dieser Cyberangriffe gespielt.
Manche meinen, der Krieg habe nur minimale Auswirkungen auf Israels anhaltende Notwendigkeit gehabt, sich vor Hackern aus aller Welt zu schützen. „Offensichtlich versuchen mehr Leute als je zuvor, uns zu schaden und israelische Organisationen, die Regierung und Unternehmen anzugreifen, aber das liegt einfach daran, dass die Musik lauter gedreht wurde, statt dass wir eine ganz neue Art von Komposition hören“, Jon MedvedCEO der VC-Firma OurCrowd, gegenüber Tech.
Cybersecurity- und KI-Startups weiterhin beliebt bei Investoren
Medved, der Israels aktivstes Risikokapitalunternehmen leitet, sagte, der Krieg habe das Leben des durchschnittlichen israelischen Investors sicherlich nicht einfacher gemacht. Es gebe nicht nur Fälle, in denen wichtiges Personal in Unternehmen in der Reserve gedient habe, wie Bin beschrieb, sondern viele internationale Investoren würden lieber warten, bis der Krieg vorbei sei, bevor sie Israel große Summen Geld zukommen ließen.
Trotzdem wuchs das Risikokapital im ersten Halbjahr 2024, was ein gutes Zeichen für das Ökosystem ist. Die private Finanzierung in Israel stieg im ersten Halbjahr 2024 um 31 % auf 5,1 Milliarden US-Dollar, wobei der Cybersicherheitssektor eine entscheidende Rolle spielte und 52 % der privaten Finanzierung ausmachte; globale Trends in der Cybersicherheit treiben diese erhöhte Aktivität voran, so Startup Nation Central, eine NGO, die über das israelische Tech-Ökosystem berichtet.
Startups in beliebten Sektoren wie Cyber und KI erhalten weiterhin Finanzierungen, wobei Unternehmen wie WIZ, Hailo und AI21 Labs die Bedeutung und Attraktivität beider Sektoren für Investoren unterstreichen. Gleichzeitig stehen Unternehmen in der Frühphase und in der Wachstumsphase in weniger trendigen Bereichen vor größeren Finanzierungsproblemen, so der Bericht.
„Trotz des anhaltenden Krieges wurden im ersten Quartal 2024 fast weitere Milliarden Dollar im Cyberbereich abgezogen“, bemerkte Medved. „Cyber ist eindeutig der führende Sektor für israelische Technologie und Investitionen, und es ist ein Geschenk, das immer weitergeht. Man kann hoffen, dass KI mit wichtigen technologischen Durchbrüchen und Finanzierungen stark aufsteigen wird, vor allem bei OurCrowd, wo wir mit bisher über 80 Investitionen in KI an diese Revolution glauben.“
Hailo, eines der Portfoliounternehmen von OurCrowd, ist das Aushängeschild für KI-Unternehmen in Israel. Das Unternehmen stellt KI-Prozessoren für Edge-Geräte her, die für ihre hohe Leistung bei geringen Kosten und geringem Stromverbrauch bekannt sind. Hailo hat kürzlich 120 Millionen US-Dollar bei einer Bewertung von 1,2 Milliarden US-Dollar aufgebracht und sich die Mittel inmitten eines eskalierenden Konflikts gesichert (laut CEO Orr Danon begann und schloss die Mittelbeschaffung für den KI-Chipprozessor zwischen letztem Oktober und diesem April ab).
In einem Gespräch mit Tech erwähnte Danon, dass er in den letzten Monaten keine Veränderung in der Stimmung der globalen Investoren bemerkt habe, was man auf die Leichtigkeit der Mittelbeschaffung und Hailos Position als KI-Startup zurückführen könnte. Er merkte jedoch an, dass das Umfeld der Mittelbeschaffung für andere Gründer, insbesondere für diejenigen außerhalb der Cyber- und KI-Sektoren, im Vergleich zu vor anderthalb Jahren deutlich schwieriger geworden sei.
„Es ist schwer zu sagen, wie viel davon auf den Krieg zurückzuführen ist und wie viel einfach Teil des Wirtschaftszyklus ist. Insgesamt erholen sich die Dinge, aber nur in bestimmten Bereichen; zum Beispiel entwickelt sich der Sektor der Cybersicherheit außergewöhnlich gut“, fügte Danon hinzu.
Wie lokale Investoren und andere Interessenvertreter eingriffen
Obwohl der Krieg ein großes Problem darstellt, wissen Startup-Gründer und ihre Investoren, dass es entscheidend ist, ihre Geschäfte am Laufen zu halten. Die meisten israelischen Startups haben einen globalen Kundenstamm und viele Go-to-Market-Teams sind in den USA ansässig, sodass der Krieg kurzfristig keine direkten Auswirkungen auf die Umsätze haben wird. Startups außerhalb der Cybersicherheits- und KI-Sektoren haben es jedoch schwerer, Mittel für die Skalierung ihrer Geschäftstätigkeit aufzutreiben.
Die Bemühungen von Organisationen wie der Israel Innovation Authority und OurCrowd haben sich in diesen Zeiten als entscheidend erwiesen. So startete die Israel Innovation Authority beispielsweise ein Programm namens Fast Track, um jungen Start-ups, die noch keine Gewinne machten und sich vor Kriegsbeginn mitten in Finanzierungsrunden mit lokalen und globalen Investoren befanden, Zuschüsse zu gewähren. Laut Bin wurden im Rahmen des Programms über 100 Millionen US-Dollar gesammelt, wobei weitere 150 Millionen US-Dollar aus dem privaten Sektor kamen, die allesamt an 250 junge Start-ups ausgezahlt wurden.
„Wir haben festgestellt, dass diese Unternehmen nicht über genügend Mittel verfügten, um ihren Betrieb fortzusetzen, und wir wollten nicht zusehen, wie Hunderte großartiger Unternehmen untergehen“, sagte der Leiter der Agentur. „Insgesamt haben wir diesen Unternehmen innerhalb von drei Monaten 250 Millionen Dollar zur Verfügung gestellt, und Ende Januar wussten diese Startups, dass sie eine Finanzierung erhalten und ihren Betrieb fortsetzen konnten. Die Idee war, ihre Startbahn um mehr als ein Jahr zu verlängern, damit sie während des Krieges überleben und ohne Druck wieder mit der Mittelbeschaffung beginnen konnten.“
OurCrowd wiederum startete die Israelischer Resilienzfonds im vergangenen Dezember, um Startups zu unterstützen, die vom Krieg betroffen sind oder Lösungen entwickeln, die für Israels unmittelbare Bedürfnisse relevant sind, wie Wiederaufbau, Notfallmedizin, Nahrungsmittelsicherheit, Medienüberwachung und Cybersicherheit. Der Fonds soll 50 Millionen Dollar sammeln, hat aber sicherte sich Zusagen in Höhe von 17 Millionen US-Dollar Stand März. Insbesondere OurCrowd, das über diesen Fonds in 35 Startups investiert hat, verzichtete auf alle Verwaltungsgebühren und Carried Interest. Der Fonds wird
Der Einsatz von KI ist heute stärker denn je mit verschiedenen Branchen verflochten. Roey Eliyahu, Mitbegründer und CEO des Cybersecurity-Unicorns Salt Security, erklärte gegenüber Tech, dass die meisten Cybersecurity-Startups KI-Funktionen integrieren oder übernehmen, um ihre Produkte zu verbessern und es Kunden so zu ermöglichen, sich besser gegen Cyberbedrohungen zu verteidigen. Er fügte hinzu, dass das API-Sicherheits-Startup auch generative KI einbezieht, um Kunden dabei zu helfen, Bedrohungsdaten schnell zu erfassen und zu verstehen.
„Wir nutzen ML und Big Data seit Jahren, um das API-Verhalten zu analysieren und Bedrohungen zu erkennen, die herkömmliche Regeln und Signaturen nicht verhindern können“, bemerkte Eliyahu. „Vor Kurzem haben wir einen KI-Assistenten entwickelt, mit dem Benutzer für ein optimierteres Erlebnis interagieren können, ähnlich wie bei der Verwendung von ChatGPT im Vergleich zu einer herkömmlichen Google-Suche.
Während KI-Anwendungen in der Cybersicherheit von der Unterstützung einer kostengünstigeren Code-Entwicklung bis hin zur Unterstützung von Penetrationstests reichen können, ist Medved davon überzeugt, dass sich die globale Technologiebranche bei der Entwicklung von KI für die Cybersicherheit noch in der Anfangsphase befindet, und rät zur Vorsicht.
„Das ist ein unglaublich brisantes Thema und man muss bedenken, dass nicht nur die Guten KI nutzen, um uns zu schützen, sondern dass auch die Hacker damit beschäftigt sind, KI einzusetzen, um uns angreifbarer zu machen und unser Geld und unsere Identitäten zu stehlen“, bemerkte Eliyahu.