Renten sind nach fast jeder Einschätzung eine gute Sache. Seit der britischen Regierung Autoregistrierung eingeführt auf die nationale Belegschaft im Jahr 2012, wodurch die Arbeitgeber gezwungen wurden, standardmäßig ein Betriebsrentensystem bereitzustellen (dh Opt-out), hat dies dazu geführt, dass mehr Menschen für ihren Ruhestand sparen.
Diese Richtlinienänderung bedeutet jedoch, dass Millionen von Menschen im ganzen Land nun mehrere verschiedene Pensionskassen mit unterschiedlichen Anbietern haben. Da der durchschnittliche Arbeitnehmer nur wenige Jahre im selben Job bleibt, beginnt bei einem Wechsel zu einem neuen Arbeitgeber automatisch eine neue Pensionskasse – höchstwahrscheinlich bei einem völlig anderen Anbieter als der vorherige –, was zu diesem riesigen fragmentierten Pensionspalaver führt .
Einige der besser organisierten Arbeitnehmer da draußen werden zweifellos ihre eigenen Renten „konsolidieren“, wenn sich ihre Karriere entwickelt, aber für viele ist es ein zu großes administratives Problem, wenn sie sich nur auf ihren neuen Job konzentrieren wollen. Dies ist ein Problem, das junge britische Fintech-Startups haben Penny versucht, mit einer KI-gestützten Plattform zu lösen, die die Pensionskassen der Benutzer automatisch unter einem Dach konsolidiert.
„Die durchschnittliche, hart arbeitende Person hat keine Ahnung, wer ihr Rentenanbieter ist, geschweige denn, wer ihre früheren Arbeitgeber als Rentenanbieter verwendet haben“, erklärte Josh Stott, Mitbegründer und CEO von Penny, gegenüber Tech. „Sehr schnell haben Sie den größten Teil Ihres Nettovermögens bei verschiedenen Rentenanbietern verstreut. Glaubst du, die Rentenversicherung kümmert sich darum? Oder glauben Sie, dass sie gerne weiterhin Gebühren auf Ihren alten Rententopf erheben?
Penny wurde 2019 in Bristol gegründet und ist heute ein Remote-First-Startup mit Mitarbeitern in ganz Großbritannien. Das Unternehmen ging vor etwa einem Jahr auf den Markt und behauptet, „Tausenden von britischen Kunden dabei geholfen zu haben, alle ihre aktuellen und historischen Kunden zu lokalisieren und zu konsolidieren“. Pensionsfonds in Höhe von mehr als 50 Millionen £ (60 Millionen $).
Um die nächste Phase seines Wachstums zu finanzieren, gab Penny heute bekannt, dass es 4 Millionen Pfund (4,8 Millionen US-Dollar) an Seed-Finanzierung von Googles Gradient Ventures aufgebracht hat, an der sich eine Handvoll namhafter Persönlichkeiten aus der Fintech-Welt beteiligen, darunter Monzo-Gründer Tom Blomfield und Payhawk Mitbegründer und CEO Hristo Borisov.
Die Finanzierung bewertet Penny mit 25 Millionen Pfund (30 Millionen Dollar).
Penny-CEO Josh Stott (Mitte) flankiert von den Mitbegründern Ben Stokes (links) und Nate Stott
Wie es funktioniert
Über die mobile Penny-App, verfügbar unter Android und iOSwerden den Benutzern einige Fragen gestellt, wie Name, Handynummer, Geburtsdatum, Adresse, Sozialversicherungsnummer und frühere Jobs, und Penny kümmert sich um den Rest.
Es ist erwähnenswert, dass Penny die Tatsache berücksichtigt, dass die meisten Menschen wahrscheinlich keine Informationen zu ihren alten Renten haben, wie z wie PensionBee (die wurde letztes Jahr ein börsennotiertes Unternehmen). Penny bemüht sich, den größten Teil der schmerzhaften Beinarbeit für sie zu erledigen.
„Wir wussten, dass wir in der Lage sein mussten, die Renteninformationen der Kunden zu finden, indem wir Informationen verwenden, die sie bereits kennen, um den Massenmarktkunden zu bedienen“, erklärte Stott. „Pennys Fähigkeit, Renteninformationen für einen Kunden automatisch zu finden, hat es uns ermöglicht, weniger wertvolle, aber extrem viele Kunden an Bord zu holen.“
Zu diesem Zweck stützt sich Penny auf die gute altmodische KI, um unzählige Rentendatenquellen zu durchforsten – einige öffentlich zugänglich, andere privat –, von denen die meisten im verstaubten PDF-Format gespeichert sind. Diese digitalen Dokumente enthalten oft unvollständige oder längst veraltete Informationen, die von verschiedenen Personen und Organisationen erstellt wurden, die sich an unterschiedliche Formatierungen und Sprachen hielten, was das Ganze sehr inkonsistent macht. Und deshalb verwendet Penny Natural Language Processing (NLP), um den Prozess der Suche nach alten Rentendaten der Benutzer zu automatisieren – es wäre zu zeitaufwändig, dies auf andere Weise zu tun.
„Wir nutzen NLP, um die richtigen Daten für unsere Kunden zu ermitteln und zu extrahieren und Informationen zu ihren Rentenversicherungen bereitzustellen“, erklärte Stott. „Ohne NLP wären wir einfach nicht in der Lage, die Menge an Daten zu verarbeiten, die wir brauchen, um Renten zu finden.“
Obwohl es Penny sehr darum geht, Renten zu konsolidieren, ist eine interessante Besonderheit der App, dass sie weiterhin jede Rente separat und nicht als einzelne Einheit anzeigt. Es stellt sich heraus, dass es dafür einen guten Grund gibt – es geht nur darum, wie Endbenutzer denken über ihre Rente.
„Bei Benutzertests haben wir festgestellt, dass Menschen ihre Renten intuitiv mit ihrem Job verbinden und nicht mit namenlosen Rentensystemen“, erklärte Stott. „Als wir mehrere Renten als eine einzige Zahl angezeigt haben, war dies für viele Kunden tatsächlich eine negative Erfahrung. Obwohl Penny Renten in einem neuen Rentenfonds konsolidiert, behalten wir sie für eine bessere Benutzererfahrung als separate Töpfe innerhalb des Fonds.“
Penny-App
Ein hübscher Cent
Natürlich gibt es das alles nicht umsonst, aber die Verwaltung von Pensionskassen ist nie eine gratis bemühen. Alle Rentenunternehmen erheben eine Gebühr für die Verwaltung von Fonds, und diese Gebühren vervielfachen sich offensichtlich, je mehr getrennte Renten eine Person hat. Wenn Penny also Renten in seinem eigenen Plan konsolidiert (der von HSBC verwaltet wird), fallen diese verschiedenen Gebühren weg und die Kunden zahlen stattdessen eine einzige jährliche Gebühr von 0,75 % des Rentenwerts.
Penny konzentriert sich auf absehbare Zeit ausschließlich auf den britischen Markt, was angesichts dessen verständlich ist es stellt den zweitgrößten Rentenmarkt weltweit dar nach den USA Darüber hinaus unberührtes Rentenvermögen im Vereinigten Königreich wurde 2018 auf fast 300 Mrd. Aber einige US-Bundesstaaten, wie Kalifornienbeginnen auch mit der Einführung von Rentenregelungen mit automatischer Registrierung, was Penny die Tür öffnen könnte, um seine Reichweite auf neue Orte auszudehnen.
„Wir planen, in den nächsten Jahren in Kalifornien auf den Markt zu kommen, konzentrieren uns derzeit jedoch ausschließlich auf unseren eigenen Inlandsmarkt“, sagte Stott.
Kurzfristig plant Penny, weitere Funktionen in die App einzuführen, darunter die Möglichkeit, Aktien direkt aus Rententöpfen und schließlich auch Krypto zu handeln.
All dies führt uns zurück zum Hauptthema der heutigen Nachrichten, Vis-a-Vis einer von Googles Risikokapitalzweigen, der eine Investition von 4 Millionen Pfund in Penny leitet. Wie kam es also genau zu all dem? Es stellt sich heraus, dass eine prominente Persönlichkeit aus der Fintech-Welt auf Penny gestoßen ist und in ihrem Newsletter darüber geschrieben hat, was dann von jemandem bei Gradient aufgegriffen wurde, der sich dann an Stott gewandt hat.
„Wir haben uns gut verstanden, sie haben das Produkt und unsere Ambitionen verstanden“, erklärte Stott. „Von diesem Zeitpunkt an fügte ich sie meinen monatlichen Investoren-Updates hinzu – es schien die einfachste Möglichkeit zu sein, sie wirklich wissen zu lassen, was bei Penny vor sich ging. Bevor wir zum Markt gingen, um eine Seed-Runde aufzuziehen, kam Gradient auf uns zu und bat um Führung.“
KI ist zwar nicht mehr der einzige Fokus von Gradient Ventures wie bei der Auflegung des Fonds vor fünf Jahren, aber es spielt immer noch eine bedeutende Rolle in seiner Anlagephilosophie, die Penny günstig positioniert haben wird. Aber wie bei fast jeder Investition ist der wichtigste Faktor die Größe des adressierbaren Marktes.
„Bei Gradient finanzieren wir großartige Teams und Produkte in riesigen Märkten“, sagte Darian Shirazi, General Partner von Gradient Ventures, in einer Erklärung. „Der Rentenmarkt umfasst weltweit Billionen Dollar, und der Zugang zu diesen Geldern ist für alle Sparer und insbesondere für Rentner umständlich.“