Trotzig ist ein neues VC-Unternehmen im Frühstadium, das sich auf B2B-SaaS und Fintech konzentriert und heute aus dem Verborgenen kommt. Joseph Pizzolato (Bild rechts) und Nockenschiene (Bild links), das Duo an der Spitze des Unternehmens, das sich im Alter von sechs Jahren kennengelernt hat, hat sich bereits 30 Millionen US-Dollar gesichert und plant, bis zu 70 Millionen US-Dollar für seinen Anfangsfonds aufzubringen.
Defiant mit Sitz in London und Lissabon plant, in Startups im Frühstadium der „Late Seed“- oder Serie-A-Phase zu investieren. Im Gegensatz zu vielen neuen VC-Firmen im Frühstadium ist Defiant jedoch bereit, Finanzierungsrunden zu leiten oder mitzuleiten. Das Ziel besteht darin, pro Deal zwischen 1 und 10 Millionen US-Dollar auszugeben.
Während Pizzolato bereits zuvor als Investor für Felix Capital und Vitruvian Partners tätig war, hat sein Mitbegründer Cam Rail einen anderen Hintergrund. Er schloss sich einem der größten Market Maker der Welt an und wechselte dann zur Macquarie Bank in London, um den Prop-Trading-Desk aufzubauen. Anschließend gründete er sein eigenes Startup namens Stackup Risk und verkaufte es an Creativemass.
Was Defiant von einem durchschnittlichen Frühphasenfonds unterscheidet, ist, dass das Unternehmen sich bei der Suche nach der nächsten vielversprechenden Investition stark auf Daten verlassen möchte. Aus diesem Grund baut das Unternehmen eine eigene Produktpalette auf, die dem Investmentteam helfen und auch das Interesse neuer Investoren wecken wird.
„Unsere These ist, dass die Zukunft des Risikokapitals ganz anders sein wird als heute. Und es wird viel technologisch leistungsfähiger sein, viel ausgefeilter in Bezug auf die Nutzung von Daten und KI-Produkten“, sagte der geschäftsführende Gesellschafter Joseph Pizzolato gegenüber Tech.
„Wir widmen ein Drittel unseres Budgets der Produktentwicklung. Auch hier glaube ich nicht, dass es in Europa einen Fonds gibt, der dies unter OPEX-Gesichtspunkten tut“, fügte er später im Gespräch hinzu.
Ihm zufolge haben sich die meisten VC-Firmen in den letzten 50 Jahren kaum verändert. Auch neuere Firmen werden auf die gleiche Weise geführt wie damals.
Das Hauptprodukt von Defiant ist Morpheus, ein internes Tool zur Akquise neuer Geschäfte. Wenn Benutzer ein Pitch Deck auf die Plattform hochladen, wird es automatisch von einem LLM analysiert, um relevante Daten wie jährlich wiederkehrende Einnahmen, Anschaffungskosten, Anzahl der Mitarbeiter usw. zu extrahieren.
Anschließend wird alles in einer Datenbank gespeichert, sodass es als Grundlage für eine Wettbewerbsanalyse dienen kann. Unternehmen können nach verschiedenen Kriterien gefiltert und sortiert werden. Defiant hat auch eine Bewertungsformel für diese Startups entwickelt.
„Und dann reichern wir es mit externen Quellen an. Wir gehen zu Tech, wir gehen zu LinkedIn, wir gehen zu PitchBook. Wir gehen zu allem, was es ist, zu allem, was gemeinfrei ist. Wir bezahlen auch für eine Reihe von Datensätzen. Wir ziehen diese Profile herunter und bauen sie“, sagte Pizzolato.
Wenn das Defiant-Team im Laufe der Zeit mehr Daten hochlädt und beobachtet, wie sich Unternehmen Schritt für Schritt weiterentwickeln, kann es einige Über- und Unterperformer erkennen. Dieses Tool fungiert als Dateninfrastruktur-Rückgrat des VC-Unternehmens.
Das zweite Produkt heißt Entwurfund es ist eine Möglichkeit, Gründern zu helfen, zu verstehen, wie ihre Startups im Vergleich zur Konkurrenz abschneiden und was ein VC über das Unternehmen denkt.
Gründer geben Daten ein und erhalten einen Bericht, der die Kennzahlen ihres Unternehmens im Vergleich zu ähnlichen Unternehmen in der Branche vergleicht. Natürlich ist dieses Tool auch eine großartige Möglichkeit, Dealflow zu generieren und neue Daten für die eigene Datenbank von Defiant zu sammeln. Defiant bietet auch Vorlagen für KPI-Dashboards oder Finanzierungsdecks der Serie A an.
Als nächstes arbeitet das Unternehmen an einem Makroanalyseprodukt, um auf der Grundlage großer Datenmengen die nächsten großen Anlagethemen zu finden.
Bisher hat Defiant Geld von Family Offices und Einzelpersonen gesammelt, die für die Technologiebranche tätig sind, beispielsweise von General Partners bei Atomico, Cherry Ventures, Hedosophia, Salesforce Ventures, Earlybird, Vitruvian, GRO, Mubadala und Seek Ventures. Nun wollen wir sehen, ob das Defiant-Team diese Investitionsthese in ein Portfolio von 15 bis 20 leistungsstarken Startups umsetzen kann.