Indiens Smartwatch-Markt hat sich scheinbar über Nacht verändert. Seit Jahren wird es von einheimischen Anbietern dominiert, während globale Giganten wie Apple und Samsung angesichts von Hunderten Millionen Lieferungen pro Jahr um ihre Präsenz kämpfen. Plötzlich wurde die Kategorie jedoch mit unbekannten Marken überschwemmt, die zuvor keine nennenswerte Existenz hatten. Diese haben begonnen, den Fokus auf die Kunden zu richten, und es wird erwartet, dass sie den Markt schließlich in eine Konsolidierungsphase treiben werden.
Inländische Marken wie Fire-Boltt, Noise und boAt dominieren die Kategorie und machen mehr als 60 % des Gesamtmarktes aus. Apple und Samsung hingegen sanken von 4,5 % auf etwas mehr als 2 % zusammen, wobei im Jahr 2023 1,1 Millionen Einheiten ausgeliefert wurden. entsprechend Marktforschungsunternehmen IDC.
Unterdessen ist der Marktanteil neuer Marktteilnehmer von drei auf drei bis fünf Prozent im Jahr 2020 auf 15 bis 20 Prozent im letzten Jahr gestiegen. Vikas Sharma, leitender Marktanalyst für tragbare Geräte bei IDC, sagte gegenüber Tech, dass die Kategorie mittlerweile 134,2 Millionen Einheiten pro Jahr ausmacht.
Diese Marken tragen manchmal einen unbekannten Namen oder sind Nachahmungen etablierter Produkte. Viele sind direkte Kopien großer globaler Marken wie Apple und Samsung und kosten weniger als 12 US-Dollar (1.000 indische Rupien). Der Preis für die Apple Watch in Indien beginnt bei 360 US-Dollar (29.900 indische Rupien) für die Apple Watch SE, während die Samsung Galaxy Watch 4 bei 290 US-Dollar (23.999 indische Rupien) im Einzelhandel erhältlich ist. Die indischen Smartwatches von Marken wie Fire-Boltt, boAt und Noise gibt es ab 12 $.
Apple Watch Ultra Lookalike ist online in Indien für etwa 9 US-Dollar erhältlich. Bildnachweis: Flipkart
Im Gegensatz zu den teureren Modellen gibt es für Fremdmarkenprodukte in der Regel keine Garantie. In manchen Fällen bietet der Händler dem Kunden eine Umtauschgarantie an, diese wird jedoch ebenfalls nicht vom Hersteller bereitgestellt und lediglich auf einem Blatt Papier oder gar mündlich mitgeteilt. Fitness-Tracking-Metriken sind oft ungenau, da die Auswahl der Sensoren aus Kostengründen minderwertig ist, während die Hardware-/Software-Kombination viel zu wünschen übrig lässt. Dennoch reicht die Genauigkeit – selbst bei den Smartwatches etablierter indischer Anbieter – manchmal nicht an die der Apple Watch oder Samsung Galaxy Watch heran, da diese Anbieter Kompromisse bei der Sensorqualität eingehen, um die Erschwinglichkeit aufrechtzuerhalten.
„Die Genauigkeit der Sensoren ist nicht gut genug [across most affordable smartwatches] um das gleiche Maß an Benutzererfahrung zu bieten, das Benutzer in einem Premium-Modell erhalten“, sagte Anshika Jain, Senior Research Analyst bei Counterpoint, gegenüber Tech.
Sharma wies darauf hin, dass die Ästhetik, die diese unbekannten Markenmodelle der Apple Watch und der Apple Watch Ultra oder einigen abgerundeten High-End-Smartwatches ähneln lässt, sowie die Erschwinglichkeit dazu beitragen, die Aufmerksamkeit der Kunden zu gewinnen.
Das in Hongkong ansässige Marktanalyseunternehmen Counterpoint Research hat beobachtet, dass die Zahl unbekannter Marken auf dem indischen Smartwatch-Markt von 78 im Jahr 2021 auf 128 im Jahr 2023 gestiegen ist.
„Die Zahl der unbekannten Marken ist um fast 80–90 % gestiegen“, sagte Jain. „Dies zeigt deutlich, dass der Markt jetzt überfüllter geworden ist.“
Sie verwies auf das Muster, das das Analystenhaus in den letzten Jahren beobachtet hat: Die meisten unbekannten Marken entstehen im dritten Quartal – etwa zur Zeit der Feiertage im Land – und bleiben ein oder zwei Quartale lang aktiv, bevor sie ganz verschwinden. Darüber hinaus handele es sich wahrscheinlich um White-Label-Produkte, die zu Spottpreisen aus China importiert oder von einem indischen Dienstleistungspartner für die Elektronikfertigung zusammengebaut würden, sagte sie.
Sinkende Preise
Das Wachstum unbekannter Marken auf dem indischen Smartwatch-Markt hat sich noch nicht wesentlich auf alle lokalen Unternehmen ausgewirkt, die den Markt dominieren. Allerdings sind die Bestandsspieler vorsichtig. Einige etablierte lokale Marken spüren die Hitze. Darüber hinaus hat der wachsende Marktanteil unbekannter Marken den durchschnittlichen Verkaufspreis (ASP) gesenkt.
Sameer Mehta, Mitbegründer und CEO des von Warburg Pincus unterstützten boAt, sagte gegenüber Tech, dass der Rückgang der ASPs bis zu 90 % beträgt.
„Das Gesamtvolumen ist zurückgegangen“, sagte er. „Die ASPs sind beispielsweise um 90 % zurückgegangen, was im Grunde keiner Branche gut tut. Nennen Sie mir eine Branche, in der der Preisverfall in nur einem Jahr 90 % erreicht.“
Marktanalysten haben auch einen massiven Rückgang des ASP beobachtet, wenn auch nicht so stark wie von Mehta erwähnt.
Jain von Counterpoint sagte unterdessen, dass der ASP von 59 US-Dollar im Jahr 2022 um etwa 39 % auf 36 US-Dollar im Jahr 2023 gesunken sei. Sobald das verschwindet, wird es eine gewisse Heiligkeit geben. Jeder wird aufhören, in das Unternehmen zu investieren, wenn niemand mit dem Unternehmen Geld verdient.“
boAt, Indiens drittgrößte Smartwatch-Marke, verzeichnete laut IDC im vierten Quartal einen Rückgang des Jahreswachstums um 17 %. Das Smartwatch-Geschäft trägt etwa 20 % zum Umsatz des Startups bei.
Bildnachweis: Tech / IDC
Mehta sagte, trotz einiger Auswirkungen der nicht anerkannten Marken werde boAt in den nächsten Jahren weiterhin 15–20 % des Umsatzes mit Smartwatches erwirtschaften.
Im Gegensatz zu boAt verzeichneten Fire-Boltt und Noise (die beiden führenden Marken) im selben Quartal ein Wachstum gegenüber dem Vorjahr.
Gaurav Khatri, Mitbegründer des von Bose unterstützten Unternehmens Noise, sagte gegenüber Tech, das Startup habe keine nennenswerten Auswirkungen des „ständigen Zustroms neuer Marktteilnehmer und Marken“ gesehen.
Schritte, um den Markt zu halten
Marktexperten glauben, dass der anhaltende Wandel, bei dem unbekannte Marken ihre Präsenz ausbauen, alle wichtigen Akteure betreffen wird – es sei denn, die Marktführer ändern ihre Strategie und steigern den Wert ihrer zukünftigen Smartwatches.
Derzeit zielen etablierte Marktteilnehmer vor allem auf Erstkäufer ab – ähnlich wie unbekannte Marken. Stattdessen glauben Analysten, dass etablierte Marken bestehende Kunden ansprechen sollten.
„Die Leute entscheiden sich nicht dafür [established Indian branded] Smartwatches für ihren nächsten Kauf mit der gleichen Begeisterung für den ersten Kauf … Der Hauptgrund ist offensichtlich das Kundenerlebnis und die Benutzeroberfläche dieser Geräte, die nicht so reibungslos ist“, sagte Jain von Counterpoint.
Die meisten etablierten indischen Player konzentrieren sich im Gegensatz zu ihren großen Tech-Kollegen wie Apple und Samsung nicht darauf, Smartwatches mit besonderen, wertvollen Funktionen auszustatten. Smartwatch-Hersteller im Land verwenden manchmal auch die gleichen chinesischen Originaldesignhersteller [ODMs], was die Produktdifferenzierung einschränkt. Viele dieser Modelle haben sogar eine unheimliche Ähnlichkeit mit Apple und Samsung. Indische Marken behaupten jedoch, Leiterplatten vor Ort zu entwickeln und Software-Erlebnisse im eigenen Haus zu entwickeln, wodurch sie sich von Global Playern unterscheiden. Die lokale Montage hilft den Herstellern im Wesentlichen, Einfuhrzölle von 20 % zu vermeiden.
Im vergangenen Jahr stiegen die Smartwatch-Marken boAt und Noise in den Smart-Ring-Markt in Indien ein, um ihren Produktkatalog zu diversifizieren. Der Smart-Ring-Markt in Indien, der im Jahr 2023 mehr als 100.000 Lieferungen verzeichnete, wird jedoch laut IDC von Ultrahuman mit einem Anteil von 43,1 % im vierten Quartal angeführt.
Mehta von boAt sagte gegenüber Tech, das Startup wolle sich auf die Schaffung verschiedener Kategorien im Smartwatch-Markt konzentrieren, etwa neue Modelle für Kinder und ältere Menschen, Sport und Wellness, um seine Präsenz aufrechtzuerhalten. Ebenso möchte das Unternehmen seine neuen Smartwatches für Zweit- oder Drittkäufer entwickeln, die sich ihrer Gesundheit und ihres Wohlbefindens bewusster sind und nach Geräten mit besserer Qualität suchen. Dennoch werden diese Änderungen die Preise für BoAt-Smartwatches erhöhen.
Allerdings prognostizieren Marktanalysten wie Sharma von IDC, dass der indische Smartwatch-Markt in diesem Jahr aufgrund der starken Konkurrenz durch unbekannte Marken und sinkender ASPs nur ein einstelliges Wachstum verzeichnen wird. Früher war der Markt so Wir sehen ein Wachstum von über 150 % gegenüber dem Vorjahr in den Vorjahren.
Sharma glaubt auch, dass sich der Smartwatch-Markt in den kommenden Jahren konsolidieren könnte und weniger Spieler übrig bleiben würden.
„In den nächsten zwei Jahren wird es eine flache Linie geben … nach COVID hat sich alles beschleunigt, und jetzt ist es in die Höhe geschossen … wir werden bald einen Sättigungspunkt sehen“, sagte er.